CDI ou poupança: qual rende mais e vale a pena investir?

Na hora de escolher onde investir o seu dinheiro, muitas pessoas se deparam com a dúvida: CDI ou poupança, qual rende mais e vale a pena investir? 

A poupança sempre foi uma opção popular entre os brasileiros por sua praticidade e segurança, mas o CDI (Certificado de Depósito Interbancário) é uma alternativa que pode oferecer um retorno mais atrativo, dependendo do contexto econômico.

Neste artigo, vamos comparar os dois investimentos, analisando seus rendimentos, funcionamento e vantagens para diferentes perfis de investidores – ao final, você terá uma visão clara sobre qual é a melhor escolha para o seu dinheiro.

O que rende mais: CDI ou poupança?

O rendimento do CDI e da poupança está diretamente ligado às taxas de juros da economia brasileira, especialmente a Taxa Selic, definida pelo Banco Central. 

A regra de rendimento da poupança depende do nível da Selic:

• Se a Selic for maior que 8,5% ao ano, a poupança rende 0,5% ao mês + TR (Taxa Referencial).
• Se a Selic for menor ou igual a 8,5% ao ano, a poupança rende 70% da Selic + TR.

Já o CDI acompanha a Taxa Selic de forma mais próxima, pois é utilizado nos empréstimos entre bancos. 

Normalmente, os investimentos atrelados ao CDI, como CDBs, LCIs e LCAs, oferecem rentabilidades que variam entre 80% a 120% do CDI, dependendo da instituição financeira e do tipo de aplicação.

Comparação prática:

• Com a Selic acima de 8,5%, a poupança rende aproximadamente 6,17% ao ano.
• O CDI geralmente rende algo próximo à Selic, que atualmente está em torno de 10,65% ao ano (dados de 2025).

Ou seja, na maior parte dos cenários, um investimento que pague 100% do CDI tende a render mais que a poupança, mesmo com a incidência de imposto de renda.

Leia mais:

• Taxa Selic: o que é e como funciona?
• O que é CDI?

CDI rende mais que a poupança?

Sim, o CDI costuma render mais que a poupança, especialmente em cenários onde a Selic está alta. 

Vamos analisar alguns exemplos práticos para entender melhor essa diferença.

Quanto rende R$ 1 mil no CDI por mês?

Se considerarmos um investimento que paga 100% do CDI, com a taxa CDI em 10,65% ao ano (aproximadamente 0,85% ao mês), o cálculo do rendimento seria:

• Rendimento bruto: R$ 1.000 x 0,85% = R$ 8,50 no primeiro mês.
• Rendimento líquido: Como investimentos atrelados ao CDI possuem imposto de renda regressivo (de 22,5% a 15%), o valor líquido no primeiro mês ficaria entre R$ 6,60 e R$ 7,40, dependendo do tempo de aplicação.

Já na poupança, com um rendimento fixo de 0,5% ao mês + TR (Taxa Referencial), se desconsiderarmos a TR, o rendimento seria:

• R$ 1.000 x 0,5% = R$ 5,00 no primeiro mês.

Ou seja, o CDI rende mais que a poupança mesmo considerando o desconto do imposto de renda.

Leia mais: O que é Taxa Referencial (TR) e como impacta nas suas finanças?

Quanto rende R$ 1 mil no CDI por ano?

Se mantivermos o mesmo cenário, com um CDI de 10,65% ao ano, o rendimento bruto de R$ 1.000 em 12 meses seria:

• R$ 1.000 x 10,65% = R$ 106,50 ao ano.

Já o rendimento líquido, considerando a tabela de imposto de renda regressivo (15% a 22,5%), ficaria entre:

• R$ 82,60 a R$ 90,00 líquidos ao ano.

Na poupança, com um rendimento fixo de 6,17% ao ano, o cálculo seria:

• R$ 1.000 x 6,17% = R$ 61,70 ao ano.

Isso significa que, mesmo após o desconto do imposto de renda, o CDI ainda rende mais que a poupança.

O que é CDI?

O CDI (Certificado de Depósito Interbancário) é um título privado emitido por bancos com o objetivo de realizar empréstimos de curtíssimo prazo entre as próprias instituições financeiras. 

Esses empréstimos ocorrem porque os bancos precisam equilibrar seu caixa diariamente, garantindo que tenham recursos suficientes para cumprir exigências regulatórias do Banco Central.

Na prática, o CDI funciona como um referencial para o rendimento de diversos investimentos de renda fixa, como CDBs (Certificados de Depósito Bancário), LCIs (Letras de Crédito Imobiliário) e LCAs (Letras de Crédito do Agronegócio) – ele anda muito próximo da Taxa Selic, pois ambos estão ligados aos juros da economia.

Quando você investe em produtos que rendem um percentual do CDI, como CDBs que pagam 100% do CDI, significa que sua aplicação crescerá de acordo com essa taxa. 

Como o CDI geralmente é mais alto do que o rendimento da poupança, ele se torna uma opção mais atrativa para quem busca um investimento seguro e rentável.

Qual é a taxa do CDI em 2025?

Em 2025, com a Selic em 10,65% ao ano, a taxa do CDI está em torno de 10,65% ao ano também – isso significa que, ao investir em um produto que rende 100% do CDI, o seu dinheiro cresce conforme essa taxa. 

Se o seu investimento paga 120% do CDI, por exemplo, ele renderá 20% a mais que o CDI padrão.

No entanto, a taxa do CDI pode mudar ao longo do ano, conforme o Banco Central altera a Selic para controlar a inflação e a economia – por isso, é sempre bom acompanhar as atualizações da taxa antes de tomar decisões de investimento.

Como investir em CDI?

Investir em aplicações que rendem baseadas no CDI é muito simples: basta escolher um produto financeiro que esteja atrelado a essa taxa. 

Aqui estão algumas das principais formas de investir:

1. CDBs (Certificados de Depósito Bancário)

• Oferecidos por bancos, podem render de 80% a 120% do CDI.
• Quanto maior o percentual do CDI, maior o retorno do investimento.
• Possuem incidência de Imposto de Renda e prazo de carência.

2. LCIs e LCAs (Letras de Crédito Imobiliário e do Agronegócio)

• Também acompanham o CDI, mas são isentos de Imposto de Renda para pessoas físicas.
• São emitidos por bancos para financiar o setor imobiliário e o agronegócio.
• Normalmente, oferecem rentabilidade um pouco menor que os CDBs, mas por serem isentos de IR, podem ser mais vantajosos.

3. Fundos DI (Fundos de Renda Fixa)

• Aplicações que investem majoritariamente em ativos atrelados ao CDI e à Selic.
• Possuem taxas de administração e come-cotas (tributação automática semestral).
• São indicados para quem quer praticidade e liquidez diária.

4. Tesouro Selic

• Embora não seja atrelado diretamente ao CDI, ele acompanha a Taxa Selic, que tem rendimento muito próximo.
• Opção segura e com liquidez diária, excelente para quem deseja resgatar o dinheiro rapidamente.

Para investir em qualquer uma dessas opções, basta abrir conta em um banco ou corretora de valores e escolher a aplicação mais adequada para o seu perfil.

Saiba mais sobre como fazer o dinheiro render.

Quais são os tipos de investidor?

Antes de decidir onde investir, é importante entender qual é o seu perfil de investidor – isso ajuda a definir se o CDI é uma boa escolha e qual tipo de aplicação dentro dessa categoria faz mais sentido para você. 

Os perfis são:

1. Conservador

• Prioriza segurança e liquidez.
• Prefere investimentos de baixo risco, como CDBs de grandes bancos, LCIs, LCAs e Tesouro Selic.
• O CDI pode ser uma excelente alternativa para esse perfil.

2. Moderado

• Está disposto a assumir um pouco mais de risco para ter melhores retornos.
• Pode optar por CDBs de bancos menores, que oferecem rentabilidades superiores a 100% do CDI, mas com risco um pouco maior.
• Também pode investir em fundos multimercado que misturam renda fixa com renda variável.

3. Agressivo

• Busca altos rendimentos e aceita riscos maiores.
• Pode combinar aplicações no CDI com investimentos em ações, fundos de investimento e renda variável.
• Costuma diversificar a carteira para equilibrar segurança e rentabilidade.

Saber qual é o seu perfil permite escolher o melhor investimento atrelado ao CDI para suas necessidades e objetivos financeiros.

Quanto rende a poupança em relação ao CDI?

A poupança tem uma regra fixa de rendimento, definida da seguinte forma:

• Se a Selic for maior que 8,5% ao ano, a poupança rende 0,5% ao mês + Taxa Referencial (TR), o que equivale a 6,17% ao ano + TR.
• Se a Selic for menor ou igual a 8,5% ao ano, a poupança rende 70% da Selic + TR.

Considerando que o CDI está em torno de 10,65% ao ano, e a poupança rende aproximadamente 6,17% ao ano + TR, podemos comparar os rendimentos de forma prática:

Comparação:

• 100% do CDI rende 10,65% ao ano.
• A poupança rende cerca de 6,17% ao ano (sem TR).
• 100% do CDI rende aproximadamente 73% a mais do que a poupança antes de impostos.

Mesmo considerando o imposto de renda sobre os investimentos que seguem o CDI, em muitos casos, eles continuam sendo mais vantajosos que a poupança.

Leia também: Quanto rende 1 milhão na poupança em 2025?

Qual a diferença entre CDI e poupança?

A principal diferença entre CDI e poupança está na forma como o rendimento é calculado e na sua finalidade dentro do sistema financeiro.

No geral, o CDI é mais vantajoso para quem quer melhores rendimentos, mesmo com o desconto do imposto de renda.

Vantagens de investir no CDI para o empreendedor

Empreendedores precisam de alternativas de investimento que ofereçam liquidez, segurança e boa rentabilidade. 

O CDI pode ser uma excelente opção para manter capital de giro, recursos para expansão e reservas de emergência, já que seus rendimentos costumam superar a inflação.

Principais vantagens do CDI para empreendedores:

1. Rendimento superior à poupança

Em cenários de Selic alta, aplicações que rendem 100% do CDI ou mais são mais vantajosas do que deixar o dinheiro parado na poupança.

2. Opções com liquidez diária

Muitos CDBs e fundos DI oferecem liquidez diária, permitindo que o empreendedor tenha acesso ao dinheiro quando precisar.

3. Opções isentas de imposto de renda

LCIs e LCAs são opções interessantes para maximizar o rendimento, já que são isentas de IR para pessoa física.

4. Segurança para reserva de emergência

O CDI é um investimento de baixo risco, garantindo maior segurança para guardar dinheiro da empresa sem perder rentabilidade.

5. Planejamento financeiro inteligente

O empreendedor pode separar o capital em diferentes aplicações atreladas ao CDI:

• Curto prazo: CDBs com liquidez diária para emergências.
• Médio prazo: LCIs e LCAs para melhor rentabilidade sem imposto de renda.
• Longo prazo: Debêntures incentivadas e Letras Financeiras, que pagam acima de 100% do CDI.

6. Alternativa para evitar a desvalorização do dinheiro

Deixar dinheiro parado na conta corrente ou na poupança pode significar perda de valor com o tempo, devido à inflação.

Investimentos atrelados ao CDI garantem que o capital do negócio esteja sempre rendendo.

Exemplo prático

Se um empreendedor tem R$ 50 mil guardados na conta da empresa e decide investir em um CDB de 100% do CDI, com a taxa de 10,65% ao ano, ele terá um rendimento bruto de aproximadamente R$ 5.325 ao final de um ano.

Se esse dinheiro estivesse na poupança, com rendimento anual de 6,17%, o total ao final do ano seria R$ 3.085, uma diferença de mais de R$ 2.200.

Melhor conta digital para organizar suas finanças

Gerenciar bem o dinheiro exige mais do que apenas escolher onde investir – é essencial ter uma conta digital que ofereça praticidade, flexibilidade e benefícios reais. 

A Conta Digital InfinitePay é uma excelente opção para otimizar suas finanças, permitindo movimentações rápidas, sem tarifas e com funcionalidades que facilitam o dia a dia de investidores e empreendedores.

Com a InfinitePay, você tem Pix ilimitado, cartão de crédito e débito sem anuidade, cashback de 1,5% em todas as compras e a possibilidade de parcelar pagamentos via Pix. 

Além disso, é possível emitir boletos, receber pagamentos e gerenciar seus recursos de forma simples e eficiente, tudo em um único aplicativo.

Principais benefícios da conta InfinitePay:

• Abertura gratuita e rápida, sem burocracia
• Movimentação instantânea, com Pix sem custo
• Cartão sem anuidade e com cashback de 1,5% em todas as compras
• Pix Parcelado, permitindo pagar no seu ritmo
• Gestão financeira simplificada, ideal para investidores e empreendedores

Seja para organizar melhor suas finanças ou complementar sua estratégia de investimentos, a conta InfinitePay oferece infinitas possibilidades sem custos adicionais. 

Baixe o app e abra sua conta grátis para ter mais controle sobre o seu dinheiro.